{"id":57629,"date":"2026-09-09T18:27:28","date_gmt":"2026-09-09T16:27:28","guid":{"rendered":"https:\/\/www.aquimicasa.net\/blog\/?p=57629"},"modified":"2026-09-09T18:29:18","modified_gmt":"2026-09-09T16:29:18","slug":"mas-del-70-de-la-deuda-de-las-familias-espanolas-es-la-hipoteca","status":"publish","type":"post","link":"https:\/\/www.aquimicasa.net\/blog\/vivienda\/compraventa-de-viviendas\/mas-del-70-de-la-deuda-de-las-familias-espanolas-es-la-hipoteca\/","title":{"rendered":"M\u00e1s del 70% de la deuda de las familias espa\u00f1olas es la hipoteca"},"content":{"rendered":"

El cr\u00e9dito concedido por las entidades financieras a las familias y a las instituciones sin \u00e1nimo de lucro se situ\u00f3 en julio de 2026 en los 723.867 millones de euros<\/strong>, seg\u00fan la \u00faltima estad\u00edstica publicada por el Banco de Espa\u00f1a. De esa cifra, 530.431 millones de euros<\/strong> corresponden a los cr\u00e9ditos hipotecarios de los hogares, es decir, un 73% de toda la deuda familiar<\/strong> tiene como destino la compra de una vivienda. El dato no es una an\u00e9cdota estad\u00edstica: confirma, una vez m\u00e1s, que en Espa\u00f1a seguimos siendo un pa\u00eds de propietarios endeudados a treinta a\u00f1os vista, donde la hipoteca no es un producto financiero m\u00e1s entre varios, sino la columna vertebral \u2014y casi el \u00fanico hueso\u2014 del balance de cualquier familia media.<\/p>\n

El propio supervisor lo resume sin rodeos: \u00abla financiaci\u00f3n hipotecaria sigue actuando como la gran columna vertebral del cr\u00e9dito familiar\u00bb, con \u00abuna demanda\u00bb que muestra \u00abfortaleza y capacidad de endeudamiento\u00bb. Traducido: con los tipos estabilizados y el cr\u00e9dito al consumo en m\u00e1ximos, el problema para comprar una casa ya no es encontrar quien preste el dinero, sino asumir que esa deuda acompa\u00f1ar\u00e1 un cuarto de siglo, en un contexto en el que los salarios no crecen ni de lejos al ritmo del precio de la vivienda.<\/p>\n

La deuda hipotecaria se dispara m\u00e1s de un 4%<\/strong><\/h2>\n

Los cr\u00e9ditos hipotecarios de los hogares alcanzaron en julio los 530.431 millones de euros, lo que supone 21.313 millones m\u00e1s que hace un a\u00f1o<\/strong>, un incremento del 4,3%<\/strong> y el mayor volumen desde septiembre de 2017. El ritmo de crecimiento de la hipoteca supera con claridad al del cr\u00e9dito total a las familias, que avanz\u00f3 un 3% interanual (20.808 millones de euros): la diferencia son 500 millones de euros adicionales a favor de las hipotecas y m\u00e1s de un punto porcentual de distancia. Dicho de otro modo: cuanto m\u00e1s crece la deuda de los espa\u00f1oles, m\u00e1s crece proporcionalmente la parte hipotecaria, no menos.<\/p>\n

Esa tendencia encaja con los datos de junio del INE: 45.907 hipotecas inscritas en los registros de la propiedad, un 10,8% m\u00e1s en tasa interanual, con un importe medio de 178.365 euros y un inter\u00e9s medio del 2,96%, el mejor mes de junio en diecis\u00e9is a\u00f1os. El mercado, adem\u00e1s, dista de ser homog\u00e9neo: en Baleares el pr\u00e9stamo medio ronda los 314.623 euros y en Madrid los 278.941 euros, muy lejos de los 107.240 euros de La Rioja o los 118.609 euros de Extremadura. Comprar una vivienda en Espa\u00f1a, hipoteca incluida, depende tanto del sueldo como del c\u00f3digo postal.<\/p>\n

Los cr\u00e9ditos al consumo tambi\u00e9n se disparan<\/strong><\/h2>\n

Si la hipoteca es la partida que m\u00e1s pesa, el consumo es la que m\u00e1s crece. Los pr\u00e9stamos al consumo \u2014electrodom\u00e9sticos, coche, vacaciones\u2014 aumentaron un 11,04%<\/strong> interanual en julio, hasta los 121.650 millones de euros. Los destinados a otros fines cayeron un 16,8%, hasta los 66.870 millones, aunque el dato se ve distorsionado porque desde abril de 2026 estos pr\u00e9stamos excluyen los anticipos. El mensaje de fondo, en todo caso, es claro: las familias tiran de financiaci\u00f3n tanto para comprar casa como para llegar a fin de mes, y ambas l\u00edneas crecen a un ritmo que no guarda proporci\u00f3n con la subida de los salarios.<\/p>\n

La banca se planta ante el precio de la vivienda<\/strong><\/h2>\n

El crecimiento del cr\u00e9dito y de las operaciones no ha impedido que las entidades endurezcan sus condiciones. La banca sigue exigiendo, de media, un ahorro cercano al 30% del valor del inmueble<\/strong>, m\u00e1s los impuestos de la operaci\u00f3n, y los datos notariales confirman esa prudencia: los pr\u00e9stamos concedidos rondan el 72% del valor de la vivienda. En las comunidades m\u00e1s caras los criterios son algo m\u00e1s flexibles, pero el ahorro previo sigue siendo la barrera de entrada m\u00e1s alta para quien no cuenta con ayuda patrimonial. Esa deuda, adem\u00e1s, se asumir\u00e1 durante 25 a\u00f1os de media, un plazo que compromete buena parte de la vida laboral de quien la firma.<\/p>\n

El cr\u00e9dito a las empresas tambi\u00e9n crece<\/strong><\/h2>\n

El fen\u00f3meno no se limita a los hogares. La financiaci\u00f3n a las empresas se increment\u00f3 un 1,1% interanual en julio, hasta los 963.704 millones de euros, impulsada por los cr\u00e9ditos bancarios (487.079 millones, +3,6%) y los valores representativos de deuda (150.733 millones, +2,5%), mientras la financiaci\u00f3n exterior sigui\u00f3 cayendo un 3%, hasta los 325.892 millones. El endeudamiento avanza en todos los frentes de la econom\u00eda espa\u00f1ola, no solo en el de las familias.<\/p>\n

Familias, salarios contenidos y vivienda al alza<\/strong><\/h2>\n

El dato que deber\u00eda preocupar no es tanto el volumen de cr\u00e9dito como su composici\u00f3n y su ritmo. Con la vivienda subiendo de precio, los salarios creciendo de forma contenida y la banca exigiendo cada vez m\u00e1s ahorro previo, la ecuaci\u00f3n se vuelve cada vez m\u00e1s exigente para quien no parte de una posici\u00f3n patrimonial favorable. El propio Banco de Espa\u00f1a lo plantea como un reto de \u00abplanificaci\u00f3n financiera adecuada\u00bb, pero el problema de fondo no es de gesti\u00f3n dom\u00e9stica, sino estructural: mientras el cr\u00e9dito hipotecario crezca por encima de las rentas del trabajo y el precio de la vivienda no d\u00e9 tregua, cada vez m\u00e1s familias necesitar\u00e1n m\u00e1s a\u00f1os de ahorro y m\u00e1s a\u00f1os de hipoteca para acceder al mismo metro cuadrado. La fortaleza de la demanda que celebra el supervisor tiene, vista de cerca, menos de solidez financiera y m\u00e1s de resignaci\u00f3n: se sigue comprando porque no comprar sale, a la larga, todav\u00eda m\u00e1s caro.<\/p>\n<\/div><\/div>